Правило во монетарната политика: Разлика помеѓу преработките
[непроверена преработка] | [непроверена преработка] |
Избришана содржина Додадена содржина
→Конкретни правила во монетарната политика: <math>R=\bar\pi+gy+h(t-*)+\bar r</math> |
→Конкретни правила во монетарната политика: <math>i_t=i^*+2[(t+y_t)-(*+y^*)]</math> |
||
Ред 46:
На оваа линија е и правилото на Хендерсон и Мек Кибин:
:<math>i_t=i^*+2[(t+y_t)-(*+y^*)]</math>
т.е. каматната стапка на централната банка е функција на отстапувањето на збирот од инфлацијата и [[производство|производството]] од таргетираните вредности.<ref>Svensson, Lars E.O. "Inflation Targeting as a Monetary Policy Rule." NBER Working Paper 6790, November, 1998b.</ref> Булард и Шалинг покажуваат дека во присуство на шокови на страната на [[понуда|понудата]], Тејлоровото правило треба да се прошири така што монетарната политика ќе реагира не само на факторите на страната на [[побарувачка]]та (отстапувањето од таргетираната инфлација и јазот во производството), туку и на факторите на страната на понудата.<ref>James B. Bullard and Eric Schaling. "New Economy - New Policy Rules?" Federal Reserve Bank of St. Louis Review, 83(5), September/October, 2001.</ref> Тоа пак понатаму имплицира реагирање на монетарната политика на промената на стапката на инфлација и јазот во производството од минатиот период:
|